时间：2023-06-13 09:26:05
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二、DFA模型的结构
将DFA应用于非寿险公司时,需要对DFA模型的多个模块进行设计,这些模块囊括了影响公司运营的各种因素,对宏观经济环境、市场环境和公司运营情况进行模拟,并最终输出财务报表。
1、利率模块
保险公司的资产和负债都与利率有关,因此利率模块是DFA模型中的一个基本组成部分。利率模块包括短期利率模型、长期利率模型和通胀率模型。短期利率模型的选择需要同时考虑简便性和准确性,还要考虑到利率在未来可能的发展趋势变化,即参数风险。长期利率模型可以由短期利率模型导出。通胀率一般被认为与短期利率正相关,可以通过历史数据对其建立线性回归模型并用于预测。
2、投资模块
投资模块对各种资产的价格变化模式、久期等参数做出假设,并根据法律法规的要求对各种资产的投资比例做出限制。在投资模块中,不同风险的资产需要使用不同的折现率折现,DFA模型的维护人员可以参考投资部门的意见衡量资产风险,在无风险利率的基础上增加一个风险溢价,来计算资产的市值。另外,投资策略的不同风险偏好也可以体现在投资模块中。对于不同的经济情景和不同的偿付能力状况使用不同的投资策略,并在资产负债匹配的约束下投资,可以更真实地反映保险公司的情况。非寿险公司的资产配置一般以债券和股票为主,债券的价格通过利率模块中的假设得到,股票价格一般使用CAPM、三因素模型等定价模型模拟。投资模块对不同类型的债券分别建模,并假设公司在流动性不足时出售资产。
3、再保险模块
再保险模块体现了保险公司的再保险策略。大多数公司会购买比例再保险和超赔再保险,再保险部门向DFA模型的维护人员提供公司再保险合约的各项参数,并给出公司因未来市场环境和公司财务状态的变化可能采用的其他再保险方案。公司可以通过再保险模块来测试各种不同的再保险策略对公司财务结果的影响,以收益—风险散点图的形式为管理层提供决策支持。另外,再保险接受人违约风险也可以在再保险模块中考虑。再保险接受人的信用评级、历史违约概率等可以作为再保险接受人违约风险的内部因素,巨灾、宏观经济环境等可以作为再保险接受人违约风险的外部因素。
4、承保模块
承保模块中一般使用市场类型的转换概率矩阵来描述市场环境的变化,然后根据市场环境的类型对保费增长率和费率等做出假设。然而,由于我国的保险市场运行时间较短,保险业如今的政策环境和市场环境瞬息万变,已有文献对于我国非寿险承保周期的探讨也尚未有定论。由于历史数据不足,国外使用较成熟的转换概率矩阵方法对于我国目前来说缺乏必需的使用条件。我们可以参考当前国内外的整体经济发展形势和我国短期经济发展规划(比如汽车产业的发展规划),然后根据行业的平均保费增长速度和公司的短期业务规划来确定各险种的保费增长率假设。
5、巨灾赔付模块
当巨灾发生时,各风险单位发生索赔的独立性假设不再适用,因此保险业经营的基础——大数定律也不再有效。所以,需要在DFA模型中对巨灾事件单独建模。巨灾事件的损失频数可以基于历史数据使用泊松分布、负二项分布等离散型分布拟合,损失程度可以基于历史数据使用对数正态分布、帕累托分布、韦尔布分布等连续型分布拟合。另外,巨灾发生时,不同业务线、不同地区的子公司可能都会受到影响,它们之间的相关性也是巨灾模块所需要考虑的。DFA模型一般使用传染矩阵来描述不同地区损失程度之间的相关性,以模拟巨灾事件对大范围赔付模式的影响。
6、非巨灾赔付模块
非巨灾赔付往往有充足的历史数据,可以通过三角流量表来估计终极赔款。根据中国保监会的规定,对已发生未报案未决赔款准备金(IBNR),应当根据险种的风险性质、分布、经验数据等因素采用至少下列两种方法进行谨慎评估提取:链梯法、案均赔款法、准备金进展法、B-F法。实务中一般由精算人员根据经验确定评估IBNR所需的参数,比如链梯法中的发展因子、B-F法中的预期赔付率等,然后反馈给DFA模型的维护人员,用以估计终极赔款和与其相关的业务和财务指标。各业务线的损失额可由损失频率和损失程度的分布得到,而损失频率和损失程度都与通胀率密切相关。另外,各业务线赔付额的上涨幅度往往因各类保险标的的价格上涨幅度不同而有差异,因此有必要分别建模。
7、税收模块
税收模块中根据现行税收制度计算与所得税相关的项目,如应税收入、所得税费用等。
8、结果输出模块
结果输出模块的作用是向使用者提供易于理解和接受的模型结果,DFA模型的维护人员可以根据使用者的要求输出所需变量的统计量。由于DFA使用随机模拟得到财务数据的大量模拟结果,财务数据的统计量(比如均值、方差、分位点、最大值、最小值等)有必要在结果输出模块中出现。另外,根据我国保险企业会计准则编报的财务报表(包括资产负债表、利润表和现金流量表等)也应当在结果输出模块中自动生成,以便使用者能够迅速找到自己所需的信息。
9、随机数发生模块
随机模拟方法的基础是产生服从均匀分布的随机数。常用的计算软件都有内置的均匀分布随机数生成程序,比如Excel的RAND函数、ExcelVBA的Rnd函数、Matlab中的Rand函数等。得到均匀分布的随机数后,需要使用分布函数求逆法或其他针对某些特定分布的方法,将均匀分布的随机数转换成非均匀分布的随机数,然后用于DFA模型中的模拟。
三、DFA在非寿险公司中的应用
由于DFA从公司整体的层面出发,对宏观经济环境、市场环境和公司未来运营情况进行预测,并可以得到所需财务变量的概率分布,因此其应用十分广泛。
1、资本管理保险公司的资本管理需要同时满足两个相互矛盾的目标:一方面,公司在监管部门的要求下,需要保持足够的偿付能力;另一方面,公司在股东的压力下,需要获得较高的资本回报率。由于未来宏观经济环境、市场环境和公司运营中的不确定性,与其他工具相比,DFA可以更好地帮助公司确定一个合适的、足以支持整体风险的资本水平。例如,管理层可能希望知道,作为一家获得AA级信用评级的公司,需要持有多少资本,才能确保5年内资产的市值始终大于负债的市值。DFA可以模拟公司运营情况,生成资产市值与负债市值之差的大量模拟结果,然后根据AA级信用评级所对应的置信概率取分位点,即可得到公司所需的资本额。由于各个公司都会将资本保持在超过监管最低要求的水平之上,超出最低水平的超额资本可用于很多用途,比如支付红利、回购公司股份、开发新产品、进入新市场或者进行一项收购。这些用途都有其收益和风险,而DFA可以从公司整体的角度帮助公司确定哪些用途具有最大的收益／风险比。另外,公司需要将可用资本分配到各项业务中,以计算每项业务的利润与净资产收益率。有些公司使用DFA来评估各项业务的风险,计算各项业务的风险调整的回报率,并依此来分配可用资本。
2、战略管理
保险公司在制定战略时,可以用DFA来评估战略的可行性。在对宏观经济形势、监管趋势、法律环境、技术环境、市场环境等重要因素进行分析之后,管理层会确定未来数年内的各种经营目标,包括分支机构数量目标、人力资源目标、业务发展目标、险种结构目标、投资目标和利润目标等,这些目标值可以作为DFA模型的假设,进而分析其可行性。在使用DFA模型评估多个战略的优劣时,管理层经常使用现代资产管理理论中著名的有效前沿概念。保险公司还可以用DFA模型得到各种不同战略达到的财务结果的概率分布,进而计算出不同战略的收益和风险,以向管理层提供决策支持。由DFA得到的多个战略的收益和风险可以绘制成散点图,如果不可能存在其它点在同样的收益水平上风险更低,或者在同样的风险水平上有更高的收益,那么这样的战略就被称作是有效率的。对于每个级别的风险,都有一个不可能超过的最大收益,这些有效的战略对应的收益—风险点组成了有效前沿,但有效前沿的精确位置是无法得到的。另外,当度量收益和风险的方法改变时,有效前沿的形状也会完全不同,这也会导致最优战略选择的结果不同。
3、资产负债管理
由于寿险资产和负债的长期性,寿险面对的风险主要来自利率风险,而非寿险负债期限较短,利率风险的影响相对较小。正因为此,寿险公司比财险公司更早开始重视其对于利率的高敏感性,也更早开始资产负债管理模型的研究。与寿险的资产负债管理相比,非寿险公司面对的损失在发生时间上和数量上都有更大的不确定性。另外,非寿险公司的索赔成本与通胀率密切相关,而通胀率对寿险产品的影响很小。很多文章认为非寿险公司的资产负债管理是DFA产生的重要动力之一,因为非寿险公司的资产和负债在时间、数量和复杂性上的特点使得在进行现金流建模时必须依赖于随机模拟。作为一个为保险公司进行财务建模的工具,DFA模型可以对资产和负债进行随机模拟,并通过对宏观经济环境、市场环境和公司运营情况的模拟反映二者之间的相互影响。DFA模型的输出结果以概率分布显示,使用者可以容易地得到资产、负债、盈余和其他财务变量的分布情况,进而得到资产和负债的久期、破产概率、资本需求等与资产负债管理紧密相关的指标。
4、偿付能力管理
根据A.M.Best的统计,非寿险公司偿付能力不足的原因主要有:一、准备金不足、费率偏低和业务发展过快;二、商业欺诈、资产高估、业务波动剧烈、再保险违约、巨灾和关联公司的不利影响;三、内控不完善;四、通胀率和利率的持续高涨。在日新月异的外部环境下,比率法(包括保费法和赔款法)和风险资本法(RBC)等静态偿付能力监管模型忽略了保险公司所面临的经营环境变化,也忽略了影响公司经营的各项因素对偿付能力的动态影像,监管时效性较差。为克服静态偿付能力监管模型的缺点,一些保险业发达国家已经采用了动态偿付能力监管的方式,我国也于2010年要求保险公司在年度偿付能力报告中加入动态偿付能力测试(DST)的内容,要求保险公司对业务类别现金流、利润表、资产负债和偿付能力进行预测,并使用最优估计下的基本情景和必测、自测的两类不利情景。如前面所述,保险公司可以轻松地在不同情景下使用DFA模型进行动态偿付能力测试。
5、公司价值评估
在Microsoft Office 2000软件包的组件之一Excel 2000中，提供了功能强大的图表绘制工具，使得创建各式各样的图表变得快捷和容易。但是，这一工具对于普通的用户来说存在两点不便之处：①用户必须学会使用Excel 2000中的图表绘制工具；②图表绘制工具是以插入的形式生成各种图表，若要对同一数据源的数据表格从不同的角度分析，还要以不同的图表类型（如柱型图、折线图等）表现时，必然导致生成众多的图表，不便于浏览，不便于在同一图表上观察和分析财务数据。动态图表可以克服上述两处缺点。所谓动态图表是指在同一图表中生成从某一数据源不同角度分析获得的不同类型的图表，而无需用户掌握图表绘制工具的使用。显然，这会给财务分析带来极大的便利。本文旨在对动态图表模型的设计思想和应用实例作深入的探讨，供同行参考。
二、动态图表模型的设计思想
众所周知，构成Excel 2000中图表的两个主要元素是“绘图区域”（即来自工作表的“数据源”，下同）和“图表类型”。如果这两个主要元素能够在绘制一张单一的图表时动态地生成，那么，动态图表模型的设计问题就迎刃而解了。
因此，动态图表模型设计思想的核心是：充分利用Excel 2000中的“宏技术”和VBA（Vsiual Basic for Application）编程技术，使得对单一图表的“绘图区域”和“图表类型”可根据用户的选择动态地生成。
为此，应先在工作表中插入一张任意类型的基本图表，然后设计一个“确定图表选项”按钮，在此按钮弹出的“绘图选项”窗口中，可根据用户的选择动态地生成基本图表的“绘图区域”（即“数据源”）和“图表类型”。如图1和图2所示。图1表格中的阴影部分即“绘图区域”，是用户在图2中选择的绘图区域（“三季度”）。其中“销售地区”是用户“选择数据列”时的必然选项，若用户“选择数据行”，则“销售季度”是其必然选项，二者均在程序中予以确定。图1中的图表部分即动态图表。由于在图2中选择的“图表类型”是“圆饼图”，放在“选择数据行”或“选择数据列”中的“销售地区”或“销售季度”均以单选钮的形式出现，因为“圆饼图”只能描绘一个数据系列。若用户选择的“图表类型”是“折线图”或“柱型图”，则前述二者均以复选框的形式出现，同时，图表也将以用户复选确定的绘图区域被绘制。这些均在程序中加以控制。
三、动态图表模型的设计实例
为实现上述设计思想、建立动态图表模型，应完成以下设计步骤。
1．进入Excel 2000后，命名一个工作表为“动态图表”，并在该工作表中建立一个模拟的“销售情况表”，如图1中的表格部分。为增加程序的可读性和绘图区域的动态扩展，模型中将命名一些区域。如表所示。
2、在表格下面插入一张图表，如插入反映全部销售情况的“柱型图”，适当调整其大小并设置其格式为所需要的格式。以后生成的动态图表均以此格式为标准格式。
3、在图表右侧填加一以自选图形表示的“确定图表选项”的命令按钮，并为其指定宏代码如下：
Sub 确定绘图选项0
绘图选项窗口．Show
End Sub
4、在Visual Basic编辑器中，插入一用户窗体并命名为“绘图选项窗口”。
5、在“绘图选项窗口”中，从“视图”“工具箱”填加所需控件，这些控件包括分组框、列表框、选项按钮、命令按钮等，并以汉字将它们分别标识（Caption）和命名（Name），以便识别和增强程序的可读性。如图2所承。
6、设置列表框“行选择”的Rowsource属性为A3：A7，参照图1。
7、设置列表框“列选择”的Rowsource 属性为A9：A13（其中存放的是利用数组公式{TRAMS-POSE（B2：F2）}返回的转秩矩阵，即“一季度”，……，“地区合计”）。
8、按 ALT＋F11键，在Visual Basic编辑器中，双击“窗体”的“绘图选项窗口”，为相应的控件建立以下8段程序代码。
Private Sub userform_Initialize()’用户窗口初始化
行选择．Enabled=False
列选择．Enabled=True
End Sub
Private Sub取消Click()’“取消”按钮的Click事件代码
绘图选项窗口.Hide’隐藏绘图选项窗口
End Sub
Private Sub确定_Click()’“确定”按钮的Click事件代码
Activesheet.ChartObjects(“图表56”).Activate’图表56”是系统自动为插入的图表所作的命名，该图表即为动态图表区域。
ActiveChart.ChartArea.Seect Dim选择季度（4)，选择地区（4)’定义两个存放区域名称的数组
If选择数据列.Value=True Then条件语句用于判断用户点击的是“选择数据行”还是“选择数据列”，以便产生不同的绘图区域。
选择季度(0)=“一季度”：选择季度(1)=“二季度”
选择季度(2)=“三季度”：选择季度(3)=”四季度”
选择季度(4)=”地区合计”
绘图区域=“销售地区”
For I=0 To 4 ’循环语句用于动态产生“绘图区域”
If列选择.Selected(I)=True Then ’所应包含的区域名称字符串。
绘图区域=绘图区域＋“，”＋选择季度(I)’
Debug.Print绘图区域
End If
Next I
绘图选项窗口.Hide
ActiveChart.SetSourceData Source:=Sheets(“动态图表”).Range(绘图区域)，＿
PlotBy:=xlColumns’图表数据产生于列。
ElseIf选择数据行.Value=True Then
选择地区(0)=“东北”：选择地区(1)=“西北”
选择地区(2)=“华东”：选择地区(3)=“西南”
选择地区(4)=“季度合计”
绘图区域=“销售季度”
For I=0 To 4’循环语句用于动态产生“绘图区域”
If行选择.Selected(I)=True Then’所应包含的区域名称字符串。
绘图区域=绘图区域＋“，”＋选择地区(I)
‘Debug.Print绘图区域
End If
Next I
绘图选项窗口.Hide
Active Chart.SetSourceData Source:=Sheets(“动态图表”).Range(绘图区域)，-
PlotBy：=xlRows’图表数据产生于行
End If
ActiveChart.Locaation Where：=xlLocationAsObject,Name：=“动态图表”
With ActiveChart
If圆饼图.Value=True Then
.HasTitle=True
Else
.HasTitle=False
End If
.Axes(xlCategory,xlPrimary).HasTitle=False
.Axes(xlValue,xlPrimary).HasTitle=False
End With
Range(绘图区域)．Select
End Sub
Private Sub折线图_Click 0
行选择.MultiSelect=fmMultiSelectMulti
列选择.MultiSelect=fmMultiSelectMulti
ActiveSheet.ChartObjects(“图表56”).Activate
ActiveChart.ChartArea.Select
ActiveChart.ChartType=xlLineMarkers
ActiveChart.ApplyDataLabels Type:=xlDataLa－belsShowNone
End Sub
Private Sub柱型图_Click()
行选择.MultiSelect=fmMultiSelectMulti
列选择.Multiselect=fmMultiSelectMulti
ActiveSheet.ChartObjects(“图表56”).Activate
ActiveChart.ChartArea.Select
ActiveChart.ChartTye=xlColumnClustered
ActiveChart.ApplyDataLabels Type:=xlDatala－belsShowNone
End Sub
Private Sub圆饼图_Click ()
行选择.MultiSelect=fmMultiSelectSingle
列选择.MultiSelect=fmMultiSelectSingle
ActiveSheet.ChartObjects(“图表56”).Activate
ActiveChaft.ChartArea.Select
ActiveChart.ChartType=xl3DPie
ActiveChart.ApplyDataLabels Type:=xlDataLa-belsShowPercent
End Sub
Private Sub选择数据列_Click()
If圆饼图.Value=True Then
列选择.MultiSelect=fmMultiSelectSingle
’设置列选择的MultiSelect属性为单选。
Else
列选择.MultiSelect=fmMultiSelectMulti
’设置列选择的Multiselect属性为复选。
End If
行选择.Enabled=False
列选择.Enabled=True
End Sub
Private Sub选择数据行_Click()
If圆饼图.Value=True Then
行选择.MultiSelect=fmMultiSelectSingle
’设置行选择的MultiSelect属性为单选。
Else
行选择.MultiSelect=fmMultiSelectMulti’设置行选择的MultiSelect属性为复选。
End If
行选择.Enabled=True
列选择.Enabled=False
End Sub
中图分类号：F275 文献标识码：A 文章编号：1001-828X（2014）06-0-01
随着科学技术突飞猛进的发展，以及网络技术的普及，企业财务管理方式也发生了深刻变化。传统的财务管理方式，已经无法更好地满足时展的需求，站在电子商务视角下，积极寻求动态财务管理模式，成为了摆在我们面前的重要研究任务。
一、电子商务背景下动态财务管理模式的特点分析
1.动态性的信息采集
在网络环境下，通过网络，可以公开企业的会计信息，外部使用人员，能够通过网络进行信息采集。企业内部，也可以在相应授权模式的指导下，获得相应的信息。生成信息之后，不同人员可结合自己的实际需求，选择适合的信息数据。企业也可以通过信息收集情况，从多个角度、不同方面认识企业的发展，更好地做出决策。
2.动态性的信息处理
随着多媒体技术的发展，会计核算也由传统的静态核算方式，上升到动态核算模式。一旦企业发生相关业务，经过数据服务器处理之后，就会自动进入会计系统。从而，业务信息能够自动化、实时化的转变成怀集信息，更加全面、动态、及时的反应企业资金运转情况，以及经营业绩情况。还可以结合这些数据信息，进行事前预测，进一步提高工作效率。
3.动态性的企业资源
在电子商务背景下，企业信息模式的接受与输出，都是通过电子数据的形式完成的。为了更好地实现信息资源共享，更便捷的处理企业信息，必读将这些资源进行动态集中存储。在网络经济背景下，企业的业务与财务是协同关系，企业内部各部门与财务是协同关系，通过资源的动态性，进一步提升企业竞争力。
4.动态性的会计计量
随着互联网与计算机的普及，企业的经营信息与管理信息，有依靠电子方式运行，与此同时，企业的管理流程以及管理对象，都朝着数字化方向发展，管理成为了一种科学的计算活动。会计是一种企业经营活动的外在反应工具，通过数字化的形式能够更加准确、具体的反应计量信息，更好地对企业运营活动进行预测，从多方面反映情况，指导领导者决策。
二、电子商务背景下动态财务管理模式
1.积极构建动态化的财务管理新模式
动态财务管理，是一种有效的财务管理方式，所谓动态，就是对结果的模拟与预测，从而更好地指导财务管理方法与模式的转变，这是一种动态性、预测性的财务管理方式。通过事先的财务分析工具与管理方式，综合动态性指标，掌握时机运行情况与制约因素，进而指导企业决策的顺利进行。必须充分利用人才以及现金通讯技术的作用，通过动态化的方式，接受数据信息。然后以动态化的形式进行信息数据的。必须将财务管理，渗透到整个企业的供应链系统中去，渗透到各个管理部门中去，通过集中化的企业管理方式，进一步实现业务流程与财务信息的共享，让企业能够更好地预测未来发展情况，实现动态数据以及动态方式的信息管理。
2.加快财务流程的改造
财务流程的改造，需要结合ERP管理系统进行。ERP是集成了管理理念、业务流程、人财物资源、计算机软硬件于一体的企业资源管理系统。系统贯彻统一的业务流程、包含企业各种基础业务数据、产生各种企业管理报表，能够全面体现企业经营情况，并且能够实现在统一技术平台上的信息共享。ERP项目是一个大型企业管理信息化项目，是一项系统工程。 ERP系统是指建立在信息技术基础上，以系统化的管理思想，为企业决策层及员工，提供决策运行手段的管理平台。它是从物料需求计划发展而来的，新一代集成化管理信息系统，它扩展了物料需求计划的功能，其核心思想是供应链管理。ERP系统集信息技术，与先进管理思想于一身，成为现代企业的运行模式，反映时代对企业合理调配资源，最大化地创造社会财富的要求，成为企业在信息时代生存、发展的基石。它对于改善企业业务流程、提高企业核心竞争力具有显著作用。基于ERP系统的财务流程改造是动态财务管理所必不可少的重要措施。
3.完善网络安全保障体系
财务管理数据库，作为办公自动化的核心组成部分，其存储着大量的机密信息与重要信息，其安全性，直接影响着数据保存的安全。为了避免非法用于进入局域网，预防他人窃听，以及对对方真实身份的验证、确保数据的完整性与真实性、预防抵赖等，必须进一步提高数据库安全的有效性。必须要加强对数据库风险的防范和管理。应该成立相应的数据库风险应对小组，组内有明确的责任和分工，依据数据库安全的系统准则，加强对其安全性能的管理。对重要的资料和数据进行加密管理以及备份，定期检测计算机的安全性能指数，提高健康上网的意识，从源头上避免出现数据库安全问题。
三、结语
综上所述，本文针对电子商务背景下，动态财务管理模式的特点与重要性，开始入手分析，从三个方面：积极构建动态化的财务管理新模式，加快财务流程的改造，完善网络安全保障体系，详细论述了电子商务背景下动态财务管理模式。
参考文献：
[1]吴文群.网络经济与企业财务管理探析[J].行政事业资产与财务，2011（8）.
一、前言
对于集团公司而言，实施财务管理工作的一项重要内容就是预算控制。从一定程度上讲，预算控制是集团管理层对其下属公司的日常经营行为实施监督和管理的重要途径，也是对其经营情况以及绩效进行管理的基本前提。编制预算水平的好坏直接影响到集团公司实施预算管理的最终效果。然而，当前针对企业预算编制所开展的有关研究大部分关注的是实施预算管理的有关模式、预算管理的功效以及编制预算的出发点等，对编制预算过程中人的行为的研究极少。在企业预算管理工作当中，预算松弛是一个极为常见的问题，通过对该问题进行分析，不难发现，预算松弛在很大程度上受到信息对称性高低的影响，由此也不难发现当前相关研究的局限性。笔者对现有研究进行了归纳总结，发现以下不足之处：第一，当前的相关研究主要是建立在信息对称基础之上的，有关预算参与方不对称信息的分析极少，对不对称信息给预算参与方所造成的影响的认识不到位。从本质上讲，因为方更加了解实际情况，所获取信息的准确性程度也相应更高，然而委托方在实施预算管理的过程当中，并没有和方进行充分而全面的交流和沟通，只是从自身角度出发来设定预算目标，这样就可能造成预算目标与实际情况不相符的后果，不但无法实现预期，甚至还有可能使企业遭受经济损失。第二，相关的博弈过程分析不充分。当前在制定预算目标的时候对方因素没有予以全面考量，所以在实施预算管理工作中有可能面临以下局面：一种就是委托方未对方反作用力予以综合考虑，导致上有政策、下有对策的后果；另外一种就是委托方考虑到了方的反作用力，将会刺激方付出更多精力，与此同时，委托方也会采取更加有针对性的措施，然而现有预算管理研究并未将此作为重点研究对象。
博弈论就是立足于理性经济人角度，对决策主体行为、直接作用时的决策以及决策均衡等相关问题展开深入研究，由此可以认定，在集团公司编制预算的过程中引入博弈论进行分析是最佳选择。笔者在此首先构建起不对称信息情况下的博弈模型，并对集团公司财务预算控制有关问题展开讨论。
二、集团公司财务预算控制的动态博弈分析
（一）构建博弈模型的前提假设
集团公司财务预算控制动态模型的构建是建立在以下五个假设条件基础之上的：
1.集团公司预算方案的编制工作涉及两个博弈参与者，分别是集团总部审批部门以及成员企业，并且两方参与者均为理性经济人。
2.一般情况下，为对实现预算目标的难度予以有效控制，确保预算考评结果符合甚至超出预期，成员企业会采取将成本费用提高或收入降低的做法。有关上提成本费用和少报收入两种做法的博弈分析一致，在此只对编制成本费用预算博弈过程展开分析。第一步对成员企业参与人类型作出选择，？准∈ф，其中ф代表成员企业类型空间，包括？准1和？准2两大要素，分别表示成员企业提升成本费用的预算水平以及成员企业如实申报成本费用的预算水平，并且前者小于后者。成员企业知晓成员企业类型空间具体的取值，集团总部审批部门只知晓概率分布情况，换句话说，在预算水平方面，成员企业和集团总部审批部门之间的信息是不对称的。
3.成员企业在知晓自身预算状况的情况下，发送信号m，M代表企业成员信号空间，且m∈M，M={m1，m2}。其中，m=m1意味着成员企业未对自身高报成本费用类项目预算水平的做法进行刻意隐瞒；m=m2则表示成员企业实际上将自身的成本费用上提，但通过某种方式及手段对自身的这种做法予以隐瞒，号称如实申报预算水平。对自身行为进行刻意隐瞒所需要付出的成本用字母I表示，一旦刻意隐瞒行为被发现，将会面临罚款处罚，所罚金额用字母F表示，但如果此种行为并未被发现，则会给成员企业单位带来一定的收益，用字母R表示。
4.成员企业参与人将信号m发送到集团总部审批部门，后者在接收到该信号之后予以审查和复核，并作出是否批准的决定，集团总部审批部门行动空间用字母A表示，且有A={a1，a2}，a∈A代表集团总部审批部门所采取的行动；a=a1意味着成员企业预算得到了集团总部审批部门的核准；a=a2意味着成员企业预算并未得到集团总部审批部门的核准。除此之外，为顺利实施预算管理计划创造有利条件，同时也为确保集团发展战略顺利实施，集团公司制定了针对总部审批部门的激励措施，即一旦成功查出成员企业抬高成本费用预算水平行为，以罚款为基数，提取一定比例（？琢）的奖金，罚款用字母F表示，则所提取的奖金表达式为：？琢F。与此同时，集团总部审批部门通过弱力度方式对成员企业上报的预算水平进行审查，为此所花费的成本用字母c1表示，然而成功审查出成员企业抬高预算水平行为的概率相当低。此外，成员企业抬高预算水平的行为还可以通过强力度审查行为查实，但相比较于弱力度行为，所花费的成本更高，用字母c2表示。
5.对于理性经济人主体的成员企业而言，会以期望收益最大化原则为指导来选择行动方案，因此，如果成员企业根据实际情况报告预算水平，绝不会声称自己有抬高预算水平的行为。与此同时，用u1表示成员企业效用，用u2表示集团总部审批部门效用，字母m表示的是成员企业类型依存信号战略，a（m）表示集团总部审批部门行动战略。
（二）动态博弈模型分析
第一步，以上文所介绍的动态博弈模型构建的前提假设为依据，对不同状态下两种参与者的效用进行计算：
利用海萨尼转换法，选定虚拟博弈方“自然”，用字母N表示，从而得到集团公司编制预算的不完全信息动态博弈模型，详见图1所示。
依据上文针对该不完全信息动态博弈模型所做的分析，可以推导出以下结论：
1.如实申报预算水平情况下的分离策略。
m（ф）=？准■，？准=？准■？准■，？准=？准2
假如成员企业选择此种策略，集团总部审批部门对应的信息推断为P（？准■，m1）=P（？准■，m2）=1，P（？准■，m2）=P（？准■，m1）=0。按照集团总部审批部门所作出的选择，a（m）∈A，取其预期收益最大值，即
max■u2（ф，m，a）P（ф，m）
前文已经论述，集团总部审批部门实施强力度审查行动所付出的成本要高于实施弱力度审查行动所付出的成本，在m=m1的情况下，可以推导出a（m1）=a1；在m=m2的情况下，同样可以推导出a（m2）=a1。由此可以得知，a（m）=a1，且有m∈M，换句话说，在成员企业就预算水平进行如实申报的情况下，实施弱力度审查措施对于集团总部审批部门而言是最佳方案，可以实现对成本的有效控制。当集团总部审批部门实施弱力度审查行为时，成员企业策略为选择申报方案m（？准）∈M，同时对预期收益予以最大化。
在？准=？准1的情况下，可以推导出最大化预期收益为R-I，由此可得m（？准1）=m2。同理，在？准=？准2的情况下，可以推导出m（？准2）=m2，所以，对于成员企业而言，上提预算水平是最佳反应，这与如实申报预算水平策略并不吻合，换句话说，如实申报预算水平并非成员企业子博弈精炼贝叶斯纳什均衡。
2.奖励系数？琢≤（c2-c1）/pF，模型子博弈精炼贝叶斯纳什均衡为混同均衡[m*（？准），a*（m），pm（？准，m）]。但事实上，当成员企业实施混同策略的情况下，也就是m*（？准）=m2，集团总部审批部门信息推断为：
p（？准1，m1）=1， p（？准2，m1）=0， p（？准1，m2）=p，
p（？准2，m2）=1-p
对于集团总部审批部门而言，最佳选择为a（m）∈A，同时对预期收益予以最大化。在m=m2的情况下，结合奖励系数？琢≤（c2-c1）/pF，可以推导出预期收益最大值为-c1，则a（m2）=a1。
在M=m1的情况下，可以推导出集团总部审批部门策略为a（m1）=a1。由此可以得出结论，面临混同策略，集团总部审批部门的最佳反应为a*（m）=a1，换句话说，始终实施弱力度审查措施才是集团总部审批部门应对成员企业预算水平的最佳策略。集团总部审批部门始终采取a*（m）=a1策略，针对这一情况，成员企业选择申报方案最大化预期收益才是最佳策略。模型子博弈精炼贝叶斯纳什均衡为{m*（？准），a*（m），p（？准，m）}。
在奖励系数？琢>（c2-c1）/pF的情况下，集团总部审批部门与成员企业将交替使用混同策略及分离策略，并且正是由于集团总部审批部门实施的混同策略才造成成员企业的混同策略m（？准）=m2。
三、建议
对于企业的预算管理工作而言，最为重要的一项内容就是编制预算，从本质上讲，编制预算的过程就是双方进行博弈的过程，在此需要对人的行为因素予以综合性考量。上文已经就集团公司编制预算过程中的不完全信息动态博弈展开分析，并推导出相应结论，在此基础上，笔者提出以下几点对策建议：
第一，在奖励系数？琢≤（c2-c1）/pF的情况下，模型子博弈精炼贝叶斯均衡为{m2，a1，p（？准，m）}，此时需要将对集团总部审批部门所存在的信息不对称状态进行改变作为工作重点，这也会在一定程度上增加成员企业抬高预算水平行为所招致的风险系数。首先，对于集团公司而言，需要采取有效措施，改善成员企业在信息披露工作方面的透明性，确保更加充分地将信息予以公开，对财务信息披露行为进行必要规范，指定专门工作人员进驻成员企业负责开展预算管理工作，由集团公司负责向其支付薪金，这样有助于进一步强化集团公司对子公司的监管力度。其次，对于成员企业所实施的抬高预算水平的行为，一旦发现，要严格按照相关规范进行处理，并采取必要的处罚措施，这可以对成员企业的收益造成一定的影响，从而在一定程度上对成员企业实施高抬预算水平行为进行有效控制。
第二，在奖励系数？琢>（c2-c1）/pF的情况下，公司将混同策略及分离策略交替使用，在信息既定的前提之下，也就是集团公司知晓成员企业抬高预算水平概率既定的前提之下，需要将集团总部审批部门在惩罚成员企业所实施的抬高预算水平行为收到的罚款当中提取奖金的比例适当上调，这样可以起到更显著的激励效果。不仅如此，为充分调动集团总部审批部门人员的工作积极性及热情，还可以由集团公司独自确定总部审批部门费用支出以及相关工作人员的薪金待遇。
第三，对于集团公司总部审批部门而言，也需要对构建博弈工作予以足够的重视，并采取有效措施予以维护，努力塑造良好的形象，扩大自身影响力，并尽可能地维持审查政策的统一性及稳定性，这对于成员企业长期博弈预期的养成以及博弈次数的增长均具有积极的意义，可以创造出更加有利于成员企业进行自我约束和控制的外界条件。
综上所述，对于集团公司而言，实施财务管理工作的一项重要内容就是预算控制，抓好集团的预算控制工作对集团公司的健康稳定发展具有重要意义。本文在理性经济人假设基础之上构建博弈模型，并对集团公司财务预算控制展开分析。
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着经济全球化的发展，经济环境中的复杂性、模糊性日益明显，企业运营过程中面临的风险变幻莫测，及时有效的财务预警体系成为企业经营的迫切需求。在以往的研究中，大多数预警模型是为企业投资者、债权人服务的，判别结果也只局限于被预测企业被ST或未被ST两种。而企业内部的预警体系，应该更加及时、详细，这样才能给企业的管理者带来有价值的信息，从而有助于企业管理者进行下一步的营运决策。所以，这样一个财务预警体系的指标必须有代表性，能对企业运营现状进行全面有效的反映。
一、传统财务预警体系指标选取的缺陷
（一）指标预警功能单一。传统的财务预警体系主要是通过对期末会计报表中的会计数据进行提取形成财务指标，利用财务指标对企业财务状况进行预测。把财务指标输入设计好的模型中，通过模型运行结果判断企业财务状况。理论上这种方法行得通，可以为企业相关利益者提供一些信息，但是，随着现代信息技术的发展，这些指标已经不能反映预警体系的全部功能。
（二）指标数量繁多。综合考虑前人研究的财务预警体系，选取的指标一般大约为三十个。因此数据的获取和处理是一个复杂的过程，会耗费大量的时间，输出结果出现警情的信号时再对企业的经营进行改进已经为时过晚；另外繁多的预警指标也会影响预警系统的效果。
（三）指标的选取忽略了与管理系统的有序结合。企业的财务信息是对企业营运状况的综合反映，企业的管理漏洞、决策失误、经营异常以财务报表的形式输入到财务预警系统中，把财务风险的踪迹反映给企业管理者，达到企业内部财务预警的目的。但传统的财务预警往往自成体系，把财务预警系统作为会计系统的一个子系统，仅仅通过会计信息进行财务预警往往难以全面、系统。而在现代信息化的环境中，企业建立的后台管理系统可以通过信息技术将企业的经营信息、管理信息、会计信息、资金信息进行集成与共享，为财务数据扩宽了范围，完善了财务预警指标体系，随着指标数量的增加，预警前的指标分类成为了财务预警的必经过程，先把指标进行归类，确认每个指标反映的问题方面，便于解决警情。可见，将财务指标与管理系统进行融合才是未来发展的方向和研究的重点。
二、动态财务预警体系的特征要求
通过以上分析可以得出，企业财务预警体系作为企业经营运行的检测器，应该能实时观测企业动态，及时发现警情，以便企业经营者做出决策。所以，企业财务预警体系选取的指标必须具有及时性、简练性、灵敏性。
（一）及时性。所谓及时性实际上是指指标获取的及时性。作为预测性系统，必然要具有前瞻性，而满足前瞻性的首要条件是及时性，如何及时、有效地获取预警指标是构建财务预警体系的重要环节。传统的财务预警体系主要是根据期末财务报表获取数据处理来进行预警，由于当今信息技术的迅猛发展，会计处理受到了冲击，网络会计应运而生。这种模式下会计处理不仅可以提高会计核算效率，还可以产生实时的财务报表，对财务预警体系指标获取速度有很大帮助。
（二）简练性。企业内动态财务预警体系，供企业管理人员使用，在实际应用中要比供企业投资者、债务人所使用的预警体系频繁的多，甚至会达到每月一预测的频率，因此，具有这样特点的财务预警体系必须容易运行，预警指标必须简练容易获取。简练的指标不但节约了企业的预警成本又能及时发出警情信号，可谓是两全其美。
（三）灵敏性。构建财务预警体系属于事前预测行为，其目的是及时发现问题，避免不必要的损失。作为预警体系的指标，必须具有灵敏性，在出现警兆的情况下，发现警情的蛛丝马迹，发出信号，为信息使用者提供警情信息。
（四）成本效益性。成本效益是构建财务预警体系必须考虑的问题。在指标体系中有许多指标的确能反映企业财务状况，有很大利用价值，但如果预计获取该指标的成本过大，大于其预警带来的收益，那么应该放弃选取该指标，转而用与之相关的且获取成本较低的指标代替。
三、基于探索性因子分析的财务预警指标选取
数据挖掘技术发展迅速，日益成为各个研究领域的应用技术。数据挖掘技术的不断涌现，给企业财务管理带来了新思路，给传统的财务管理活动带来冲击。其中，探索性因子分析法就是数据挖掘技术中的一种多元统计分析方法。探索性因子分析的基本思路是，每一个输入变量的变异性都可以归结于少数潜在的公共因子和一个与这些公共因子无关而只与该变量有关的特殊因子，它的主要目的就是数据缩减。本文拟用探索性因子分析法对原始的财务指标进行简化的主要原因有：（1）因子分析不是对原有变量的取舍，而是根据原始变量的信息进行重新组合，找出影响变量的共同因子，对信息反映全面，即使对结果影响不大的因素也不会丢失；（2）因子分析通过旋转使得因子变量更具有可解释性，命名清晰性高，便于使用；（3）因子分析可以通过SPSS软件实现，便于操作。
（一）样本选取与数据来源。本文样本来自于我国三十家上市公司的财务数据，在样本选取的过程中，本文剔除了ST公司的财务数据。
（二）财务指标的选取与变量设计。本文选取了反映企业偿债能力、盈利能力、资产运营能力、增长能力四个方面共19个指标，变量设计见表1。
因子分析是简化指标的过程，通过寻找各指标间的潜在公共因子实现变量的降维。所以，在进行因子分析之前，首先要对观测变量进行检验，确定变量间确实有相关关系。本文通过KMO检验和Bartlett检验，分析对指标进行因子分析的适合性。检验结果见表2。
通过检验结果可知，KMO值为0.66，结果大于界定值0.6，表明观测变量适合进行因子分析。Bartlett球形检验的显著性水平为0，小于界定值0.05，原假设被拒绝，表明原观测数据适合因子分析。提取公因子。运用SPSS对数据进行标准化处理，得出共同度分析结果显示，流动比率、资产报酬率等6个指标的共同度均超过了0.9，表明公因子对这6个指标的方差做出90%以上的贡献。共同度超过0.7的指标共9个，可见，公因子提供的信息量较大。运用SPSS计算公因子特征值、贡献率、累计贡献率，结果见表3。
根据解释的总方差结果显示，选取7个公因子的因子成分对所选取的公因子进行因子解释，作为选取公因子与原指标间的系数。因子成分矩阵见下页表4。
通过上表可以得出各变量的因子表达式：
X6=0.792F1+0.47F2-0.29F3-0.108F4-0.119F5+0.031F6+0.104F7
X4=0.681F1+0.052F2+0.544F3-0.144F4-0.299F5-0.223F6-0.8F7
……
X5=-0.125F1-0.22F2+0.068F3-0.225F4+0.109F5-0.39F6+0.778F7
下页表5是经过正交旋转后的成分矩阵，通过这个矩阵我们可以得出旋转后的各成分表达式：
X7=0.927F1+0.02F2+0.118F3+0.017F4+0.077F5+0.059F6+0.016F7
X9=0.735F1-0.008F2-0.005F3+0.354F4+0.109F5-0.165F6-0.16F7
……
X5=-0.093F1-0，05F2-0.102F3+0.014F4+0.042F5-0.004F6+0.918F7
公共因子命名如表6所示。表7是成分转换矩阵，成分矩阵乘以成分转换矩阵就得到旋转后的成分矩阵。根据成分得分系数矩阵，可以得到因子得分表达式，成分得分系数矩阵见表8。由此得出因子得分表达式：
F1=0.086X1-0.045X2-0.09X3-0.017X4+0.05X5+0.213X6+0.345X7+0.111X8+0.249X9+0.046X10+0.131X11-0.029X12+0.164X13+0.014X14+0.245X15-0.032X16-0.003X17-0.08X18+0.017X19
……
F7=0.093X1+0.002X2+0.12X3+0.006X4+0.787X5+0.045X6+0.099X7-0.063X8-0.084X9+0.374X10-0.02X11-0.12X12+0.086X13+0.026X14-0.013X15-0.041X16+0.067X17-0.127X18-0.158X19
以上是因子得分表达式，即利用原有指标与指标得分作为系数，得出公因子表达式。上市公司可以通过因子得分对企业财务状况进行估计预测，找出企业弱势方面进行改进调整，制定解决警情的对策。
表9是成分得分协方差矩阵，该矩阵是单位矩阵，可以证明，提取的七个公因子之间是不相关的。
四、结论
本文选取三十家上市公司的财务数据作为研究样本，选取反映企业营运状况几方面的指标先进行归类，然后对归类后的财务指标进行因子分析发现：（1）企业各个财务指标之间确实存在潜在关系，找出潜在公因子加以分析处理可以简化财务预警指标体系，提高财务预警效率并且使预警结果更加直观。（2）寻找预警指标间潜在关系的结果表明，某些财务指标与其他类别财务指标存在相关性，也就是说，企业某一方面的疏忽产生的异常可以影响到企业其他方面的运营，因此，企业管理者在进行经营决策时应该考虑多方面因素的影响。（3）通过因子分析得出了因子得分矩阵，通过得分矩阵可以体现企业经营各个方面的状态，但因子分析更多的是作为达到一些目的的中间手段，实现一些模型运行的中间步骤，在对数据进行降维简化后继续采用其他的统计方法进行处理来解决问题。
一、引言
财务分析工作在行政事业单位日常财务管理中占有重要地位。首先，高质量的财务分析工作需要建立在查阅大量资料和文件的基础上，通过对会计核算的合理运用和对其他非财务信息的充分整合，对行政事业单位一定时期内的经营情况、收支情况进行综合性分析和研究，并对该段时期内单位的预算执行情况进行追踪和控制，并对资产、经营、人员等情况进行调查，形成行政事业单位经营决策需要依据的基础信息。其次，财务分析是行政事业单位基础会计核算工作的延伸和发展，是财务管理工作体系中的重要手段。财务分析需要依赖科学的财务分析方法和健全的财务指标体系，这样才能确保经营决策是建立在科学客观的基础上，最大限度地保证单位经济决策的客观性和规范性。最后，通过财务分析，行政事业单位能够较为直观地找到自身财务管理工作中存在的不足，继而有针对性地完善财务管理工作，为行政事业单位管理层提供相关工作建议。
二、行政事业单位财务分析方法的优化建议
1.建立健全动态分析图
行政事业单位的财务分析，需要能够对行政事业单位经营管理过程中所能涉及到的各类资源和资金收付使用情况进行及时、全面的了解和掌握，并在此基础上分析、确定行政事业单位未来的发展方向，做出作为符合当下实际情况的发展决策。行政事业单位所使用财务分析方法是否恰当、有效，将对财务分析工作的效率、效果产生直接而深远的影响，动态分析图是财务分析的重要方法之一，能够将行政事业单位的财务结果分析更加直观地呈现出来，各类财务分析指标建立起来的动态结构图，更加一目了然。通过建立健全动态分析图，能够对行政事业单位各个时期的财务状况、经营成果、现金流量情况进行全面展现和系统评价，各指标的变动情况也更加清晰。通过对过去和当下财务状况的展示和分析，行政事业单位管理层能够据此做出更加科学的经营决策，合理预测行政事业单位未来的发展水平，成为实现行政事业单位可持续发展的重要依据。随着现代计算机水平的不断发展，动态分析图需要结合财务软件实现，提高动态分析图的准确性和针对性。行政事业单位可以在建立动态分析图之前，需要完成当月的财务数据核算并出具相应财务报表，保证财务数据的完整性。同时，还要妥善保管过去各个时期的历史数据，提高行政事业单位财务分析工作的效率和效果。
2.增加财务分析表
通常来说，行政事业单位在进行财务分析的过程中，报表分析是较为主流的财务分析方法，鉴于此，可以考虑在行政事业单位财务报表中增加财务分析表的建设，并在此基础上结合行政事业单位的实际情况，涉及相应的分析表内容，例如，本期数据栏、上期财务数据、行业发展平均数栏等。此外，行政事业单位在增加设置财务分析表的过程中，还需要进一步提升财务分析表的清晰性和可见性。因此，不宜设置过多的项目栏，只要能达到财务分析的要求和目标就行，除此之外，行政事业单位在增加设置财务分析表的过程中还需要严格践行如下原则：财务分析具有一定的前瞻性，不仅要能服务于行政事业单位当下的需要，同时还要考虑到行政事业单位未来的发展需要，这样才能够充分体现出财务分析的实际作用和现实意义。随着现代科学信息技术的飞速发展，我国市场经济建设的内涵和外延在不断得到丰富，也面临着很多变革。鉴于此，为了更好地适应内外部经济环境，行政事业单位应当对财务指标进行科学创新，从实际出发，才能真正适应社会环境的需要。通过更加完善的财务分析表和指标设计，提升行政事业单位财务分析的效率和效果。
3.对财务分析方法要做到合理运用
比较分析法、因素分析法、趋势分析法是进行财务分析的主要三种方法。所谓比较分析法，就是通过对两个或者两个以上的相关可比数据进行对比分析，比如说把计算完成量同实际完成量进行对比分析，主要考察预算执行情况和项目推进进度。通过上述对比，能够帮助行政事业单位及时找到问题，发现差距，及时进行相应的纵向和横向比较，也就是针对同一行政事业单位的不同会计期间、同一会计年度不同行政事业单位的财务信息数据进行综合分析和研究，针对金额变动情况进行计算。因素分析法，针对财务成果有影响的各类因素通过数值来测定，考察每一个因素对总差异的影响程度，从某种角度来说是对比较分析法的发展和深化。因素分析法通常将其中一项因素作为变量，而将其他因素作为定量，然后再逐步进行替换，从而得到每一项因素对结果的影响程度。趋势分析法，通过对行政事业单位一段时间内的财务数据进行分析，用来作为预测行政事业单位未来经营业绩的变动趋势。行政事业单位可以按照不同的业务类型选择最为恰当的趋势分析法，继而组建符合自身实际情况的财务分析体系。
三、结语
总的来说，行政事业单位只有通过对财务分析方法有关理论的深入研究，才能逐步提高财务分析人员的认识深度和理论水平。通过对财务分析制度的不断完善，进一步提升行政事业单位财务分析工作的质量。
1前言
企业财务分析是指企业根据信息使用的目的不同，从财务角度入手，比照目标和标杆指标，对企业生产、经营和财务活动进行专业分析，揭示活动结果与目标的差异，探求产生差异的驱动因素，提出可供选择的解决方案的过程。因企业运行环境变化快，需求、目标导向及分析方法的多元化，以及多部门多层次人员参与等因素，导致有些企业财务分析存在这样或那样的问题。本文提出了十个常见的问题，希望对企业的财务分析工作有所启发。
2企业财务分析存在的十个常见问题
问题一:重会计核算，轻财务分析。
目前，我国仍处于经济转轨期。一方面，由于市场和自身的原因，有些投资者的投资决策和管理人员的管理决策很少依靠财务信息支持，造成使用者对财务信息的需求不足；另一方面，由于企业会计准则和制度调整频繁，为了跟上变化，大部分企业的财会人员没能处理好企业会计核算反映调整与财会工作服务经营管理两者之间的关系，把大量时间和精力花费在学习新准则、新制度以及调整核算体系和会计信息系统上，很少有时间进行财务分析，从而也难以通过财务分析为企业决策者提供有效的财务信息产品。在会计核算按照国家强制提供的标准照章处理，企业对财务分析的需求和供给都不足的情况下，大部分企业仍存在重会计核算，轻财务分析的现象。
问题二:找不准需求，不知为谁服务。
在现实中，有些企业财务人员因不了解或不全了解相关各方对财会工作的需求程度，导致其不清楚财会工作为谁服务，反映在财务分析上则表现为:不清楚应为谁提供财务分析产品，应该提供哪些产品。
这些企业的财务部门不习惯与业务单位进行对接，习惯以总部为据点运营，将本部门定位为居高临下的总部职能部门，不清楚财务分析的“客户”，不愿意为业务部门提供个性化的财务需求。财务分析一种模式走天下、只出一种财务分析产品，财务分析报告专业晦涩，让人看不懂。
问题三:定位不清，作用不明。
有些企业对财务分析的定位和作用认识不清，片面地重视企业财务分析，分析得很细，分析结果提示的问题也很到位，然而分析完后却到此为止，没有下文。他们错将财务分析当作战略执行分析的核心，而不是战略与战略行动方案。这样一来，导致财务分析发现的问题越来越多，财务分析的作用似乎也越来越大，但企业仍在走老路，战略执行或偏离目标，或困难重重。
问题四:只检查过去，不指导未来。
受管理者控制性思维习惯的影响，有些企业习惯于对过去已完成、不变化、有结果的活动进行财务分析和检查，而不能够基于过去，结合当前，着眼未来进行分析和沟通。不服务于未来的财务分析，只会发现过去的问题和满足于已取得的成绩。
在信息的收集与处理上，这些企业的财务分析以内部的、静态的的信息为主材料，很少采用外部竞争者提供的动态环境信息，从而使财务分析结果无法为企业战略的动态调整提供指导和帮助，那么沿着这条路走下去是阳光大道还是荆棘丛丛就不得而知了。[]
问题五:找不到标杆，不知优劣。
由于没有战略、或战略不清晰，或战略没有转化为可执行的标准，有些企业对外不清晰行业竞争情况，不找或找不到外部标杆，不分析或分析不出自身的优势与劣势，看不到机遇与威胁。对内，缺乏走向战略目标的明确的行军路线和阶段目标，走到哪算哪，甚至不清楚企业走到了哪一阶段。
找不到外部标杆的结果是习惯于自我比较，习惯于与本企业的计划比，与过去同期比，是计划和过去存在问题还是当前存在问题，不得而知。没有正确的比较就没有真正动力，就不能找准正确的方向，找不准方向就不知企业存亡。
问题六:不考虑风险，或过于保守。
有些企业缺乏风险意识，决策不进行风险分析，过去运气比较好，胆子大，财务分析从不考虑或很少考虑风险，对分析结果不进行风险调整，把偶然的成功当成决策系统的必然成功，导致企业决策层夸大自身能力，喜欢冲击小概率事件，看不到前方万丈深渊，直到风险变损失时，企业已陷入万劫不复，难以重生的境地。
由于缺乏对风险的正确认识，有些企业惧怕风险，或缺乏风险管理制度和风险责任制度，要么视风险为洪水猛兽，要么但求无过，对存在风险的业务一律回避，满足于赚取微薄的利润，看不到风险中蕴藏的机会，错失发展良机，以致落后遭致淘汰。
问题七:不计资金成本，影响效率。
有些企业财大气粗，摊子很大，特别是一些垄断企业，项目分析与内部核算不计资金占用成本，企业内占用大量资金的业务单元明为贡献实为包袱。这类企业有时为了做大，并购了大量不计资金成本的微利企业，其结果是股东投资回报不断受到侵蚀而企业却浑然不知。这些企业虽长年盈利，净资产回报率却大大低于市场利率，占用股东和社会的大量资源低效运转。
问题八:重财务指标，轻非财务指标。
货币计量假设虽然为财会工作提供了处理企业信息的便利，但也容易使一些企业只重视结果而不顾过程。有些企业重财务指标分析，轻非财务指标分析；分析的过程是从大结果到小结果；只出数字结果，而不清楚数字内涵，始终找不到产生结果的驱动因素，更没有涉及解决问题的行动方案。
以价值为管理基础的企业，倾向于降低成本和强化资产结构等较易达的的目标，常忽略外部众多难以用货币计量的不可控因素的影响，遗漏一些非货币性的外部战略性信息，对威胁与机遇的反应较慢；对内仅以财务指标评价，否决事关企业长远发展的具有核心竞争力的新业务。
问题九:习惯使用静态分析，缺乏动态分析。
有些企业习惯于用静态的思维、静态的企业发展战略、静态的市场环境、静态的生产经营计划和静态的员工需求与能力对企业进行静态的分析。这些企业很少关注外部和内部的变化，很少动态地去修正和完善企业的战略规划，很少调整行动方案。从而难以做到与时消息，与时偕行，与时俱进。
问题十:不解剖整体，个体分析不足。
1 前言
企业财务分析是指企业根据信息使用的目的不同,从财务角度入手,比照目标和标杆指标,对企业生产、经营和财务活动进行专业分析,揭示活动结果与目标的差异,探求产生差异的驱动因素,提出可供选择的解决方案的过程。因企业运行环境变化快,需求、目标导向及分析方法的多元化,以及多部门多层次人员参与等因素,导致有些企业财务分析存在这样或那样的问题。本文提出了十个常见的问题,希望对企业的财务分析工作有所启发。
2 企业财务分析存在的十个常见问题
问题一:重会计核算,轻财务分析。
目前, 我国仍处于经济转轨期。一方面, 由于市场和自身的原因, 有些投资者的投资决策和管理人员的管理决策很少依靠财务信息支持, 造成使用者对财务信息的需求不足; 另一方面, 由于企业会计准则和制度调整频繁, 为了跟上变化, 大部分企业的财会人员没能处理好企业会计核算反映调整与财会工作服务经营管理两者之间的关系, 把大量时间和精力花费在学习新准则、新制度以及调整核算体系和会计信息系统上, 很少有时间进行财务分析, 从而也难以通过财务分析为企业决策者提供有效的财务信息产品。在会计核算按照国家强制提供的标准照章处理, 企业对财务分析的需求和供给都不足的情况下, 大部分企业仍存在重会计核算, 轻财务分析的现象。
问题二:找不准需求,不知为谁服务。
在现实中,有些企业财务人员因不了解或不全了解相关各方对财会工作的需求程度,导致其不清楚财会工作为谁服务,反映在财务分析上则表现为:不清楚应为谁提供财务分析产品,应该提供哪些产品。
这些企业的财务部门不习惯与业务单位进行对接,习惯以总部为据点运营,将本部门定位为居高临下的总部职能部门,不清楚财务分析的“客户”,不愿意为业务部门提供个性化的财务需求。财务分析一种模式走天下、只出一种财务分析产品,财务分析报告专业晦涩,让人看不懂。
问题三:定位不清,作用不明。
有些企业对财务分析的定位和作用认识不清,片面地重视企业财务分析,分析得很细,分析结果提示的问题也很到位,然而分析完后却到此为止,没有下文。他们错将财务分析当作战略执行分析的核心,而不是战略与战略行动方案。这样一来,导致财务分析发现的问题越来越多,财务分析的作用似乎也越来越大,但企业仍在走老路,战略执行或偏离目标,或困难重重。
问题四:只检查过去,不指导未来。
受管理者控制性思维习惯的影响,有些企业习惯于对过去已完成、不变化、有结果的活动进行财务分析和检查,而不能够基于过去,结合当前,着眼未来进行分析和沟通。不服务于未来的财务分析,只会发现过去的问题和满足于已取得的成绩。
在信息的收集与处理上,这些企业的财务分析以内部的、静态的的信息为主材料,很少采用外部竞争者提供的动态环境信息,从而使财务分析结果无法为企业战略的动态调整提供指导和帮助,那么沿着这条路走下去是阳光大道还是荆棘丛丛就不得而知了。
问题五:找不到标杆,不知优劣。
由于没有战略、或战略不清晰,或战略没有转化为可执行的标准,有些企业对外不清晰行业竞争情况,不找或找不到外部标杆,不分析或分析不出自身的优势与劣势,看不到机遇与威胁。对内,缺乏走向战略目标的明确的行军路线和阶段目标,走到哪算哪,甚至不清楚企业走到了哪一阶段。
找不到外部标杆的结果是习惯于自我比较,习惯于与本企业的计划比,与过去同期比,是计划和过去存在问题还是当前存在问题,不得而知。没有正确的比较就没有真正动力,就不能找准正确的方向,找不准方向就不知企业存亡。
问题六:不考虑风险,或过于保守。
有些企业缺乏风险意识,决策不进行风险分析,过去运气比较好,胆子大,财务分析从不考虑或很少考虑风险,对分析结果不进行风险调整,把偶然的成功当成决策系统的必然成功,导致企业决策层夸大自身能力,喜欢冲击小概率事件,看不到前方万丈深渊,直到风险变损失时,企业已陷入万劫不复,难以重生的境地。
由于缺乏对风险的正确认识,有些企业惧怕风险,或缺乏风险管理制度和风险责任制度,要么视风险为洪水猛兽,要么但求无过,对存在风险的业务一律回避,满足于赚取微薄的利润,看不到风险中蕴藏的机会,错失发展良机,以致落后遭致淘汰。
问题七:不计资金成本,影响效率。
有些企业财大气粗,摊子很大,特别是一些垄断企业,项目分析与内部核算不计资金占用成本,企业内占用大量资金的业务单元明为贡献实为包袱。这类企业有时为了做大,并购了大量不计资金成本的微利企业,其结果是股东投资回报不断受到侵蚀而企业却浑然不知。这些企业虽长年盈利,净资产回报率却大大低于市场利率,占用股东和社会的大量资源低效运转。
问题八:重财务指标,轻非财务指标。
货币计量假设虽然为财会工作提供了处理企业信息的便利,但也容易使一些企业只重视结果而不顾过程。有些企业重财务指标分析,轻非财务指标分析;分析的过程是从大结果到小结果;只出数字结果,而不清楚数字内涵,始终找不到产生结果的驱动因素,更没有涉及解决问题的行动方案。
以价值为管理基础的企业,倾向于降低成本和强化资产结构等较易达的的目标,常忽略外部众多难以用货币计量的不可控因素的影响,遗漏一些非货币性的外部战略性信息,对威胁与机遇的反应较慢;对内仅以财务指标评价,否决事关企业长远发展的具有核心竞争力的新业务。
问题九:习惯使用静态分析,缺乏动态分析。
有些企业习惯于用静态的思维、静态的企业发展战略、静态的市场环境、静态的生产经营计划和静态的员工需求与能力对企业进行静态的分析。这些企业很少关注外部和内部的变化,很少动态地去修正和完善企业的战略规划,很少调整行动方案。从而难以做到与时消息,与时偕行,与时俱进。
问题十:不解剖整体,个体分析不足。
中图分类号：F275 文献标识码：A 文章编号：1001-828X（2013）07-0-01
一、现行企业财务分析存在的局限和不足
（一）现行财务报表分析方法不够健全
现行的财务分析方法的不健全主要体现以下几个方面。首先缺乏可比性，根据《企业会计准则》规定，企业可以自由选择会计政策与会计处理方法。企业存货发出计价方法、固定资产折旧方法、坏账的计提方法、对外的核算方法、所得税会计的核算方法等，都可以有不同的选择。由此有时即便是同类报表也缺乏可比性，这样财务分析的结果就会出现差异。其次存在滞后性，企业财务分析所用的方法主要是比较分析法和比率分析法两种，但是它们都是理想的静态的分析方法，反应企业以往的业绩与经营成果，是对企业相关的历史数据进行分析找到经营中存在的问题。但无法对企业现在的经营状况进行分析说明。所以企业的管理者根据分析结果做出的决策可能与企业现在的发展存在差异。尤其是对动态管理和及时管理来说，财务分析结果的用处不大。最后是财务分析浅显，比较分析法和比率分析法重视的都是财务状况的表述，不能直接说明其产生的原因。从财务分析中获取的信息只是为管理者提供查找问题的原因，并不能直接解决问题。企业的管理者在进行更加深入的考察后才能找到问题的根本。
（二）财务分析方法存在局限性
1.财务分析人员所依赖的资料具有局限性，使财务分析失去可靠的基础。在实际工作中，由于种种原因，企业以会计报表为核心的会计资料常常不是业务内容的真实反应，其中既包括会计人员在不违反会计规范下对会计报表进行的修正，也包括一些企业为自身利益无视会计法规而提供的虚假信息，由此为依据作出的分析结果较大程度上与客观实际不符，从而使财务分析失去意义。
2.财务指标的构建缺乏内在的逻辑性。财务比率的构建应当重视分子、分母之间的逻辑关系。但目前财务分析人员在进行财务分析时很少重视这方面的逻辑关系，不结合本企业生产经营的一些特点构造符合本企业实际情况的财务指标，致使一些分析结果根本不能反映本企业的实际情况。
3.财务分析处于公式化、表面化的状态。有一些企业财务分析没有渗透到财务收支和财务成果的各个业务活动中去，只是就数字谈数字，以致把财务分析变成表格、数字的说明；虽然也有人提出了一些问题和改进的措施，但却没有紧密结合实际工作。所以，这种分析很难起到对实际业务活动的指导作用。
（三）报表信息的局限性
1.缺少非货币化信息。企业在分析偿债能力，盈利能力等时，并没有考虑无形资产对企业的影响。这样对一些无形资产在总资产占很大比重的企业来说，分析的结果并不可靠，往往会给信息使用者带来错误的信息。
2.没有反映企业拥有的人力资源价值和成本。人力资源对企业的影响越来越大。特别是会计师事务所，法律事务所之类的，这些企业拥有的固定资产，存货等传统资产很少，它们也并不依赖传统资产盈利。这样就很难通过财务分析来获得有关他们盈利，营运，偿债及增长能力的信息。
二、完善中小企业财务分析指标体系的建议和对策
（一）增加非财务分析指标
1.产品市场占有率：是反映企业市场营销能力的非财务性分析评价营运能力的重要指标。它表明在同类产品中企业产品占有的市场份额。中小企业应该着重对比企业历年来产品市场占有率的增长情况，反映企业的市场扩充速度，说明企业经营管理水平提高程度，产品受者喜爱程度。
2.劳动生产率：是反映劳动者生产产品的劳动效率指标，劳动生产率水平可以用单位时间内所生产的产品数量来表示。中小企业要通过利用最少的人力资源创造出最高的生产效率。
3.产品质量指标：一是指产品在生产过程中达到一定标准所表现出的品质指标，包括产品的合格率、优质品率等；二是指企业产品销售以后在消费者心中的信誉，并经国家权威部门认定。包括驰名商标产品、优质名牌产品等；三是指企业产品在销售以后未符合消费者要求而表现出的品质。可以通过消费者投诉率和退货率这两个计量指标综合反映。
4.新产品开发能力：是指企业在开发适应市场需求的新产品方面的能力。中小企业管理的重心应放在技术、知识、人才等无形资本，因此在评价企业的经营业绩时应该关注企业的诸如市场价值、品牌价值、新产品的开发能力等非财务性指标。
5.人力资源的信息披露：企业应密切关注人力资源会计的发展和实施的可能性，对企业进行财务分析时，将人力资源作为企业的重要资产予以考虑。
（二）增加一些绝对指标
在财务指标体系中应适当增加绝对指标的比重，将相对指标与绝对指标结合起来对企业进行财务分析，尽可能全面反映企业的信息。例如净利润，净资产等指标，其中净资产可以反映该企业的资产规模，净利润可以反映该企业的获利能力。增加经济利润等指标，综合全面反映收益的质量。
（三）动态分析和静态分析相结合
企业的生产经营业务和财务活动是一个动态的发展过程。我们所看到的信息资料，特别是财务报表资料一般是静态的反映过去的情况。因此要注意进行动态分析，在弄清过去情况的基础上，分析当前情况的可能结果对恰当预测企业未来有一定帮助。加强财务分析方法的综合运用，一是要剔除各种影响因素。在分析时可以将不同会计方法的影响差异剔除；将某些特殊的、个别事件或因素剔除；选择同行业同等规模企业进行横向比较等。二是要注意各种分析指标的综合运用。如定量分析与定性分析相结合、比较分析与比率分析相结合、横向分析与纵向分析相结合、总量分析与个量分析相结合、静态分析与动态分析相结合，以便相互取长补短，发挥财务分析的总体功能效应。
（四）采用现代化技术手段，降低成本，提高效率
当前，信息技术迅猛发展，电子计算机及网络技术被广泛运用于各行各业，财务分析所需的数据绝大部分可来自计算机或网络，因而也可直接利用电子计算机对庞大的数据进行快速及时地收集、整理、计算、分类、分析。电子计算机的运用使财务分析的技术手段从手工进行收集整理分类向电子计算机转变，不仅可以提高财务分析的效率和质量，而且解决了现行分析成本高、时效性差、无法处理特殊事项或偶然事项的缺陷。
参考文献：
一、前言
统计相对数能够对不同研究对象的同质特征进行抽象化处理，这样能够提高不同研究对象的可比性，更加清晰、方便以及直观地反映各个财务指标之间存在的关系。正是由于其优越性，被广泛地推广和应用在财务分析中。值得注意的是，在财务分析中应用统计相对数时，需要考虑特殊要求，即指标口径可比性要求和总体范围可比性要求，充分考虑上述要求，能够有效地提高财务分析结论的准确性和合理性，并对财务行动、策略进行调整，保证企业的综合效益。因此，文章针对统计相对数在财务分析中应用的研究具有非常重要的现实意义。
二、财务分析中应用统计相对数的重要性
相对数是对两个相关联的指标进行比较，常用的比较方法包括相减比较、相除比较，相除比较方法的应用相对广泛，可以分为无名数与有名数。例如，人口数量/平方公里，倍数、千分数以及百分比属于无名数，人口密度属于有名数。企业财务分析中，通常需要对不同阶段的财务数据进行对比分析，以此对企业的实际经营水平进行判断，或者对企业的自身数据和其他同类型企业进行比较，分析两者之间存在差距的原因，然后采取针对性的措施进行改进和调整，以便于更好地促进自身发展。但是，不同企业的规模以及经济资源等存在一定的差异，直接采用总量的方式进行对比，显然不科学或者没有实际意义。因此，将统计相对数应用到企业财务分析中，能够有效地提高两者指标的可比性。以利润为例，假设，M企业今年盈利8000万元、去年盈利5000万元；N企业今年盈利600万元、去年盈利300万元，如果直接进行比较，两者之间不存在可比性。利用统计相对数，先转化成利润，然后再对两者的差异进行比较。统计相对数在财务分析中的应用，不仅能够实现对绝对差异的抽象化，还能够对总体的内部结构特征进行反映。例如，对某一区域的第一、第二产业所占比进行计算，能够大概地反映该区域的现代化发展水平。财务分析的统计方法众多，统计相对数能够比较清晰、方便以及直观地反映各个财务指标之间存在的关系，正是由于其优越性，被广泛地推广和应用在财务分析中。
三、统计相对数在财务分析中的应用
（一）动态相对数在财务分析中的应用
动态相对数指的是同一空间、不同时间的同一现象数值的对比，该指标能够比较准确地反映现象的发展变化的相对程度，也就是说企业的发展速度。企业财务分析中经常需要对企业的财务动态进行分析，以便于对企业各项指标的发展趋势进行分析和判断。因此，企业会计年报通常需要列报至少两期的财务数据。企业财务分析中的动态相对数通常指的是一种工具，其指标名称并不固定，企业通常根据自身的财务管理需求，采用动态相对数对所需要的财务指标进行动态分析。
（二）结构相对数在财务分析中的应用
统计的目的在于反映客观事物的实际状况，统计结构相对数能够反映和其他指标的关系。总体中部分指标和总体整体指标对比获得结构相对数，以此对总体结构的科学性、合理性进行评价和判断。例如，将企业总资产为总体，包括两个部分指标，即总体单位的所有者权益、负债总额，通过对比负债总量和资产总量，能够获得企业的资产负债率，这样能够从经济资本来源角度，对企业资本结构的科学性进行判断，如果企业的资本结构不合理，将会增加企业的风险，导致企业收益水平降低。
（三）比例相对数在财务分析中的应用
比例相对数指的是将总体中不同的组成部分进行数量对比，以此获得一系列的相对指标，比例相对数的目的在于对总体组成部分的协调性进行评价和判断。通过对财务指标进行分析，能够反映企业的实际发展水平，然后根据企业的财务指标信息，对企业的财务结构进行改进、调整以及优化。例如，随着企业规模的萎缩或者扩张，企业的债务比重会下降或者上升。因此，通过对比企业的负债总量和企业的所有者权益总量，根据两者的对比结果来对企业的未来发展是否协调、平衡进行预测和判断，决定是否对企业的财务战略进行调整。企业总资产这一总体包括所有者权益总量和负债总量，辐照总量和所有者权益的比值就是产权比率，该指标是衡量企业财务状况的财务杠杆，被广泛地推广和应用在企业财务风险水平与收益水平评价中。
（四）强度相对数在财务分析中的应用
强度相对数指的是两个存在一定关联，但是两个性质不同的总量指标的比值。企业财务管理中通常利用强度相对数反映某财务特征和其他财务特征的对比强度，这样能够实现对特定财务状况进行识别。例如，对比流动资产总量和流动负债总量，获得企业的财务流动比率，对企业流动资产资本状况和流动负债状况进行对比，能够对企业的偿债能力进行判别，同时还能够准确地识别企业经营过程中是否存在财务风险，然后将其作为企业财务风险决策制定的主要根据，对企业的财务结构进行合理的调整。
四、财务分析中应用统计相对数的特殊要求
财务分析中应用统计相对数的特殊要求包括两个：
（一）指标口径可比性要求
企业根据会计准则编制财务报表，而财务分析中的统计相对数全部由财务报表提供，当会计准则发生变化时，会对财务报表以及相对数的基础数据造成影响，导致出现计算口径不同的现象，严重地影响财务分析结果的准确性。这就需要在进行不同时期每股收益率对比分析时，当出现前后期指标计算口径不一致的现象。例如，前期、后期的口径分别为加权每股收益率和稀释每股收益率，这就要求在进行不同时期每股收益率分析时，需要根据会计准则对后期指标口径进行调整，保证前期、后期每股收益率口径的一致性。
（二）总体范围可比性要求
总体范围可比性是对动态相对数来说的，指的是财务相对数的分子、分母的总体范围相适应或者相同。例如，对比报告期每股收益率和基期每股收益率，能够获得动态相对数，该动态相对数能够对企业的每股收益率进行分析和评估。但是，集团企业在不同时期的合并范围不同，上一时期合并的盈利子公司，如果没有被并入本期，势必会影响分析结果的准确性。因此，财务分析时需要对信息进行披露，由分析者对不同时期的合并信息进行分析，然后对合并范围变化对企业财务分析结果造成的影响进行分析。
五、结语
财务分析中应用统计相对数，能够比较清晰、方便以及直观地反映各个财务指标之间存在的关系，分析两者之间存在差距的原因，然后采取针对性的措施进行改进和调整，以便于更好地促进自身发展。正是由于统计相对数的优越性，其在财务分析中的应用，被称之为最具有创新意义和实用价值的分析方法，值得被广泛地推广和应用。
（作者单位为天津财经大学）
[作者简介：官宸（1994―），吉林长春人，注册会计专业。]
二、财务分析的具体作用
财务分析在企业经营中具有非常重要的地位，是财务管理的核心。在国内和国际的大环境中，企业的规模不断增加，发展速度不断加快，要使企业能够稳步快速良好地发展，适应现行制度，加强规避风险的能力，就必须对财务分析的作用有深刻认识。
(一)财务分析能够加快企业向现代化企业制度的改革
随着国内经济环境越来越与世界接轨，企业制度趋向更加现代化和先进的方向发展。为企业提供合理的解决方案，简化管理结构，强化竞争优势，及时发现企业在经营过程中的财务问题，都是可以通过财务分析来实现。
(二)财务分析是反映企业状况的有效手段
通过财务分析，管理者能够清晰地了解企业的经营状况和财务关系，优化财务结构，加强企业管理，为企业发展方向和决策提供科学有效的数据支持。
(三)财务分析能够为投资者的决策提供科学依据
在市场经济多元化的时代，经营者和债权人主要关心的就是企业获利能力和投资回报率。这些财务状况指标是决策者对企业进行规划的重要考虑因素，而这些指标的形成恰恰就是进行财务分析的结果。因此，为了企业健康的运营环境，保护债权人的利益，财务分析工作一定要做到及时、准确、规律。
(四)财务分析有利于风险管理
企业良好运营需要多个部门同心协力地配合。假如一个部门出现风险，那么就会出现“多米诺”效应———对其他部门产生影响，从而对整个企业产生负面的影响。如果销售部门的销售员做“私单”，就会对销售的业绩有影响，从而造成财务混乱，然后就会出现投资效率低下，所有影响最终会为企业的健康发展带来障碍。因此，千万不要忽视或孤立任何部门，它很有可能为公司带来连锁反应。由此可见，企业对于风险的防范措施必须着眼于整体角度。由于审计部门的特殊性，它不直接参与企业的生产与销售活动，因而具有一定的独立性，可以从更高的角度审视公司的运转情况，提前预防和识别风险，把风险的危害性降到最低，从而保证了企业的安全运营。
三、加强和完善企业财务管理中的财务分析
(一)加强对财务分析的重视程度
财务分析作为现代企业管理和经营的利器，必须得到企业管理层足够的重视。企业管理层应深刻认识到建立科学的财务分析制度对企业未来发展的重要性，对优化企业管理结构的重要性;另外，在企业管理层全面认识到财务分析的作用背景下，财务管理人员要恪守职业道德，认真进行财务分析工作，保证企业利益不受风险侵蚀。
(二)建立完善的企业财务分析制度
完善的财务分析制度是进行合理有序财务分析工作的重要条件。首先，财务分析制度要明确规定岗位设置和人员分配原则，要严格进行财务分析工作人员的筛选工作，优胜劣汰，杜绝道德败坏，素质低下的人员进入财务分析工作岗位，腐化企业核心;其次，将财务分析的目的和任务合理分配给分析人员，及时发现工作中的问题，统一制定工作质量评价制度，逐步完善企业工作。
(三)完善财务分析方法
1、健全财务指标体系随着经济的快速发展，原来的财务指标存在很多问题，需要进行合理的改进，建立更加完善的财务指标体系。比如根据行业的不同，财务指标的设计要能突显自身的优势。同时，要注意分析方法的采用，针对不同的指标使用不同的分析方法。
